Todavía afrontan pérdidas catastróficas de inversiones exóticas si las condiciones económicas empeoran significativamente, según muestran sus más recientes informes financieros.

Sus balances siguen siendo malos
Los cinco mayores bancos de Estados Unidos ya han recibido $145,000 millones en dinero del fisco para rescatarlos, pero todavía afrontan pérdidas catastróficas de inversiones exóticas si las condiciones económicas empeoran significativamente, según muestran sus más recientes informes financieros.

Citibank, Bank of America, HSBC y J.P. Morgan Chase reportaron que los “actuales” riesgos de pérdida neta de derivativos (apuestas parecidas a seguros vinculadas a préstamos u otros valores activos) aumentó a $587,000 millones el 31 de diciembre. Enterrados en informes regulatorios de fin de año que McClatchy ha revisado, las cifras reflejan un salto de 49 por ciento en sólo 90 días.

Las revelaciones subrayan los desafíos que los bancos afrontan en lo que tratan de batallar con la creciente recesión en la que toda clase de incumplimientos de préstamos están aumentando.

Las potencialmente enormes pérdidas, que podrían contenerse si la economía se recupera rápidamente, también vierten nueva luz sobre los obstáculos que el equipo económico del presidente Barack Obama tiene que vencer para salvar instituciones que considera demasiado importantes para fracasar.

Los reguladores federales representan las cifras de pérdidas potenciales como el peor de los casos. Pero el riesgo de esas inversiones sin balancear, otrora considerado mínimo, ha aumentado marcadamente ahora que el país ha caído en el peor declive económico desde la Segunda Guerra Mundial.

Los peores temores son los contratos de los bancos conocidos como “trueques de fallas de crédito”, que pueden suministrar seguros contra el incumplimiento o fallo de préstamos tales como hipotecas de alto riesgo o garantizan pagos reales para prestatarios que les dan la espalda a sus deudas.

Los valores de “fallo de crédito” de los bancos, con valor nominal de billones de dólares, son ´´una bomba de tiempo, y cuán malo se pondrá va a depender de lo mala que se ponga la economía´´, dice Christopher Whalen, un director administrativo de Institutional Risk Analytics, una compañía que evalúa bancos según sus niveles de riesgo de pérdidas en inversiones complicadas.

Gary Kopff, presidente de Everest Management y testigo experto en demandas planteadas por accionistas en contra de bancos, ha escrutado los informes financieros de éstos, y anota que Citibank ahora incluye 60 por ciento de sus $301,000 millones en pérdidas potenciales de sus peripecias en derivativos en la categoría de mayor riesgo, de 40 por ciento que eran a principios del 2007.